Un modelo de opciones reales fuzzy y funciones de utilidad isoelásticas para valorar I&D en mercados incompletos

Los modelos de valoración a través de opciones reales son apropiados para cuantificar la flexibilidad estratégica contenida en proyectos, como empresas de base tecnológica, activos intangibles y estrategias innovadoras. Su debilidad reside en el supuesto de mercados completos, condición difícil de c...

Descripción completa

Guardado en:
Detalles Bibliográficos
Autor principal: Milanesi, Gastón S.
Lenguaje:Español
Publicado: Universidad Autónoma Metropolitana 2020
Materias:
Opciones reales
Función isoelástica de utilidad
Empresas de base tecnológica
Binomial fuzzy
Acceso en línea:http://repositoriodigital.uns.edu.ar/handle/123456789/5325
Aporte de:
Repositorio Institucional Universidad Nacional del Sur (UNS) de Universidad Nacional del Sur
id I20-R126123456789-5325
record_format dspace
institution Universidad Nacional del Sur
institution_str I-20
repository_str R-126
collection Repositorio Institucional Universidad Nacional del Sur (UNS)
language Español
orig_language_str_mv spa
topic Opciones reales
Función isoelástica de utilidad
Empresas de base tecnológica
Binomial fuzzy
spellingShingle Opciones reales
Función isoelástica de utilidad
Empresas de base tecnológica
Binomial fuzzy
Milanesi, Gastón S.
Un modelo de opciones reales fuzzy y funciones de utilidad isoelásticas para valorar I&D en mercados incompletos
topic_facet Opciones reales
Función isoelástica de utilidad
Empresas de base tecnológica
Binomial fuzzy
description Los modelos de valoración a través de opciones reales son apropiados para cuantificar la flexibilidad estratégica contenida en proyectos, como empresas de base tecnológica, activos intangibles y estrategias innovadoras. Su debilidad reside en el supuesto de mercados completos, condición difícil de cumplir en mercados emergentes. Por tal motivo, se desarrolla un modelo que combina el binomial borroso y funciones isoelásticas de utilidad (CRRA), incorporando grados de aversión al riesgo del agente. La metodología anterior se aplica a un proyecto biofarmaceútico con opciones secuenciales, utilizando análisis de sensibilidad sobre el coeficiente de aversión y el valor de la opción. Se concluye sobre las ventajas del modelo, en particular modelando ambigüedad con lógica borrosa e incorporando actitudes frente al riesgo
author Milanesi, Gastón S.
author_facet Milanesi, Gastón S.
author_sort Milanesi, Gastón S.
title Un modelo de opciones reales fuzzy y funciones de utilidad isoelásticas para valorar I&D en mercados incompletos
title_short Un modelo de opciones reales fuzzy y funciones de utilidad isoelásticas para valorar I&D en mercados incompletos
title_full Un modelo de opciones reales fuzzy y funciones de utilidad isoelásticas para valorar I&D en mercados incompletos
title_fullStr Un modelo de opciones reales fuzzy y funciones de utilidad isoelásticas para valorar I&D en mercados incompletos
title_full_unstemmed Un modelo de opciones reales fuzzy y funciones de utilidad isoelásticas para valorar I&D en mercados incompletos
title_sort un modelo de opciones reales fuzzy y funciones de utilidad isoelásticas para valorar i&d en mercados incompletos
publisher Universidad Autónoma Metropolitana
publishDate 2020
url http://repositoriodigital.uns.edu.ar/handle/123456789/5325
work_keys_str_mv AT milanesigastons unmodelodeopcionesrealesfuzzyyfuncionesdeutilidadisoelasticasparavaloraridenmercadosincompletos
AT milanesigastons afuzzyrealoptionsandisoelasticutilityfunctionsmodelforvaluationrdinincompletemarkets
bdutipo_str Repositorios
_version_ 1764820506015432705

Ejemplares similares