Valor en riesgo, modelos, aplicación y validación: estudio de caso: Tenaris S.A.
El valor en riesgo es una métrica para cuantificar el riesgo, y en términos formales mide la peor pérdida esperada en un intervalo de tiempo determinado bajo condiciones normales de mercado ante un nivel de confianza dado. Es decir que a diferencia de la volatilidad, el VAR se concentra en cuál s...
Guardado en:
| Autores principales: | , , |
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| Lenguaje: | Español |
| Publicado: |
SADAF (Sociedad Argentina de Docentes en Administración Financiera)
2018
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| Materias: | |
| Acceso en línea: | http://repositoriodigital.uns.edu.ar/handle/123456789/4336 |
| Aporte de: |
| Sumario: | El valor en riesgo es una métrica para cuantificar el riesgo, y en términos formales mide
la peor pérdida esperada en un intervalo de tiempo determinado bajo condiciones normales
de mercado ante un nivel de confianza dado. Es decir que a diferencia de la volatilidad, el
VAR se concentra en cuál será el peor escenario. Esta medida resume el riesgo total de una
cartera y permite expresar el mismo en unidades monetarias.
El principal objetivo del trabajo es aplicar los distintos modelos conocidos para medir el
valor en riesgo y valor en riesgo condicionado de la acción de Tenaris S.A. y comparar los
procedimientos, supuestos y resultados de cada uno de ellos.
La derivación principal luego de la validación de los resultados encontrados es que el
método de simulación Montecarlo es el que mejor pronostica las peores pérdidas realizadas. |
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